Quelles actions US américaines faut-il acheter en 2024 ?

Alors que l’année 2024 a déjà bien débuté avec une poursuite de la progression du secteur technologique (+7% depuis le 2 janvier) et l’inscription de nouveaux records boursiers, une flambée portée par des résultats d’entreprise meilleurs qu’attendus, notamment NVIDIA salué par les investisseurs, on peut se demander si le momentum haussier va se poursuivre et quelles actions américaines devraient être mises dans son portefeuille boursier.

Un début d’année remarquable après un cru 2023 dopé par l’intelligence artificielle

L’indice du secteur technologique, le Nasdaq 100, a connu une envolée de 55% en 2023, sa meilleure performance annuelle depuis 1999. Cela fait suite à une difficile année 2022 post-pandémie qui a vu l’indice Tech fondre de 33%. La thématique extrêmement porteuse a été l'intelligence artificielle et les 7 Magnifiques ont encore une fois enregistré des résultats qui ont concentré l’essentielle de la hausse. Le SP500 a quant à lui connu une croissance de 24% en 2023.

Les performances boursières des 7 Magnifiques en 2023

• Nvidia : + 239%
• Meta Platforms : + 194%
• Tesla : + 102%
• Amazon : + 81%
• Alphabet : + 59%
• Microsoft : + 57%
• Apple : + 48%

Ces grandes capitalisations aux résultats financiers extrêmement solides comptent pour l’essentiel de la croissance des indices US en 2023 et en ce début 2024. On retrouve ces entreprises dans presque tous les portefeuilles boursiers. Statistiquement, les trois quarts des personnes qui sont investis en bourse ont au moins une de ces 7 sociétés en portefeuille. Il faut bien noter cette hyperconcentration dans les grands indices US, les 7 Magnifiques comptent pour plus de 43% du Nasdaq100 et elles pèsent près de 30% du S&P500. Il faudra cependant que les multiples de valorisation retombent et alors la volatilité sur les marchés va s’accentuer fortement. Et si un scénario pessimiste venait à se réaliser, ces actions participeront à la chute des marchés.

En 2024, même si l’économie US étonne par sa résilience et sa bonne forme malgré des taux élevés, les risques d’un ralentissement de la croissance mondiale sont de plus en plus importants, et cela limiterait le potentiel de hausse.

Outre ce pivot de la baisse des taux d’intérêts par la Fed, tant attendu par les investisseurs, et qui dépend notamment de la trajectoire de l’inflation, parmi les principaux risques qui pourraient peser sur le marché des actions, on pense aux tensions géopolitiques actuelles, en particulier les conflits de la Russie avec l’Ukraine et le conflit Israélo-palestinien, mais également les différentes élections à venir.

Quelles autres opportunités américaines en bourse en 2024 ?

Choisir des actions n’est pas si simple, le stock picking a ses limites et dans le doute des ETFs qui traquent et répliquent les performances indicielles peut constituer une solution judicieuse. Les investisseurs doivent prendre soin de se positionner sur des valeurs de qualité, qui vont surperformer les indices.

Créer son plan d’investissement implique en effet de se poser certaines questions. Et particulièrement, les suivantes :

•  Quels sont vos objectifs financiers ?
•  De combien de temps disposez-vous pour atteindre ces objectifs ?
•  Quels degrés d'incertitude et de risque pouvez-vous supporter ?

La méthode CAN SLIM est une stratégie d’investissement développée par William O'Neil qui peut aider à sélectionner des actions à potentiel de croissance élevé.

L’acronyme représente les sept critères d’une action à potentiel élevé : Current Earnings, Annual Earnings, New Products, New Management, New Highs, Supply and Demand, Leadership, Institutional Sponsorship, et Market Direction. Les éléments fondamentaux et techniques sont combinés et éclairent la décision d’investissement.

On a pu sélectionner les valeurs suivantes, classées par secteur, des actions sélectionnées récemment par Bank of America pour leurs potentiels pour le prochain trimestre et les actions parmi les plus échangées du moment. Sans surprise, le secteur des technologies a la part belle.

Technologies

1. Industrie des semi-conducteurs et puces : Advanced Micro Devices, Intel Corp, ARM Holdings ADR, Super Micro Computer Inc
2. Logiciels de développement de jeux vidéo et de réalité virtuelle/augmentée : Unity Software Inc
3. Cryptomonnaie/Blockchain : Marathon Digital Holdings IncMicroStrategy Inc Class A, Coinbase Global Inc Ordinary Shares Class A
4. Intelligence artificielle : SoundHound AI Inc Ordinary Shares Class A
5. Énergie propre/Technologies durables : Cleanspark Inc
6. Sécurité informatique : Palo Alto Networks Inc
7. Transport : Uber Technologies
8. Logiciels : Salesforce
9. Équipement de mesure : Mettler-Toledo International

Technologie financière

1. Fidelity National Information Services

Finance

1. Citigroup
2. Berkshire Hathaway Inc Class B
3. Arthur J. Gallagher & Co

Santé

1. Humana
2. Intuitive Surgical
3. Crispr Therapeutics (Biotechnologie)

Industrie

1. 3M Co
2. Rockwell Automation Inc.
3. Lear
4. Union Pacific

Biens de consommation

1. SharkNinja (Électroménagers)
2. On Holding (Articles de sport)

Immobilier/Construction

1. Lennar (Construction)
2. American Homes 4 Rent
3. Trex (Matériaux de construction)

Énergie/Services pétroliers

1. Weatherford